11 февраля 1921 года на Ставрополье возродили Терский конный завод на базе бывшего Строгановского и присоединенного к нему полукровного завода Султан-Гирея.
Изначально Терский конный завод был основан 1 (14) июня 1889 г. графом Сергеем Александровичем Строгановым у подножья горы Змейка. Когда началась Первая мировая война, цена на лошадей во много раз выросла. Но именно в это время началось разорение конезавода Строганова, а окончательное его разграбление совпало с началом Гражданской войны. К концу 1918 г. от завода Строганова осталось лишь несколько построек.
В начале 20-х гг. Семён Михайлович Будённый, командир 1-й конной армии, став заместителем командующего Северо-Кавказским военным округом, создал ряд племенных конных заводов, которые должны были способствовать укреплению мощи кавалерии.
11 февраля 1921 г. Будённым был подписан декрет о создании военного Терского конного завода на базе бывшего Строгановского и присоединенного к нему полукровного завода Султан-Гирея с целью разведения арабских лошадей для офицеров кавалерии. Своё название завод получил по наименованию Терского казачьего войска, которое издавна базировалось на этих землях. По другим сведениям — по названию Терской области, на территории которой располагался завод.
Новому заводу после Гражданской войны достались только дом управляющего, две конюшни и несколько жилых домов. Лошадей разыскивали по всей стране. Этим приходилось заниматься его первому управляющему Владимиру Михайловичу Лермонтову, полковнику царской армии, который в 1918–1920 гг. служил в ремонтном отряде Первой конной армии. С момента основания завода он также являлся начальником Управления коннозаводства и коневодства на территории Кавказского фронта.
31 мая 1921 г. Лермонтову был выдан мандат, по которому ему предоставлялось право осмотра на территории фронта конных заводов и племенных лошадей, изъятие лошадей из воинских частей и различных учреждений. Через год Терский завод получил статус государственного и свой номер — 169, который сохраняется и в настоящее время.
Первоначальной задачей завода являлось разведение новой строевой лошади под кавалерийское седло для Красной Армии на основе стрелецкой породы. Но так как весь конный состав старого хозяйства был утрачен, завод первоначально комплектовался местными породами и производил ремонтных лошадей для армии. Утерянное поголовье компенсировалось в начале селекционной работы разношерстным составом лошадей. Основой стал знаменитый жеребец Цилиндр, который находился под седлом у Деникина и Врангеля, был захвачен в Крыму, а затем переправлен под гору Змейку. Позже на Цилиндре и его сыне Ценителе Будённый не раз принимал парады на Красной площади.
С момента основания на заводе началась работа по выведению новой породы, которая впоследствии получила название терской. Создана она на основе стрелецкой, кабардинской, донской, черноморской и арабской пород.
Но идея разводить арабских скакунов на заводе осталась. И в 1930 г. во Франции купили и поставили в завод 6 чистокровных кобыл и жеребца Канн, они и заложили основу для разведения арабских лошадей в Советском Союзе.
Считается, что именно на белом скакуне терской породы (Кумире), выведенном на Терском конном заводе, принимал Парад Победы Георгий Жуков.
